活钱理财这个大学问里，看看平安的灵活宝如何突出重围

如何去选择一款最适合自己的理财产品？这是一门学问。

作者：王怜花

来源：快刀财经（ID：kuaidaocaijing）

在一些电视剧中，我们经常看到这样的桥段：朋友半夜打电话来借钱，他自己不是没钱，而是钱都在基金、债券等理财产品中，一时间拿不出来。

这也是现实生活中，相当一部分人曾面对过的场景。毕竟大多数理财产品都有投资封闭期，一旦购买就需要到期才能赎回。

有没有一种理财产品，我们什么时候想把投资的钱取出来，就能什么时候取出来？大众在理财过程中，对资金的流动性需求越加明显。

这也成为了金融机构争相布局的焦点，余额宝、零钱通、灵活宝等产品实际上都是活钱理财。只是，如何去选择一款最适合自己的理财产品？这是一门学问。

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活钱理财三角模型

理清你的需求点

全球著名的投资家巴菲特曾说过，一个人一生能积累多少钱，不是取决于他能够赚多少钱，而是取决他如何投资理财，人找钱不如钱找钱，耍知道让钱为你工作，而不是你为钱工作。

钱如何为我们工作？这就需要从多个合理配置它们的工作范围。

就活钱理财而言，其实人们主要的关注点有3个：

第一是理财最本质的追求，收益。

每一个人参与理财，都是为了获得一定程度的收益，起码不止于自己的钱财在通货膨胀下贬值。

第二是与收益相生相伴的风险，活钱理财实际上考虑最多的是流动性风险。

想取得投资收益，必然面临投资本金损失的风险，但单笔计划风险和行情止损幅度我们自己制定，不用受市场干扰。所以，我们需要考虑的是，投资这笔钱的过程中，我们能够承受多大的流动性风险。

第三是消费体验，在保证一定程度的流动性下，如何实现理财产品与生活消费场景之间的畅通流动。直白一点，就是它能做到多大限度与现金一样的便捷性。

为此，我们可以初步拟定一个活钱理财的三角模型——以收益率、流动性、消费场景为指标，制成一个雷达图。而人们最求的理想状态，则是三个指数都能够达到雷达顶点。

我们大可用一个实际案例来讨论，如平安银行推出的活钱理财产品“灵活宝”。

首先来看收益率。

2018年资管新规以来，以货币基金为代表的较高流动性理财，收益率都在接连下滑，而今的七日年化收益率已经跌破2%。

而截止3月2日，灵活宝的七日年化收益率为2.9012%，显然比一般的货币基金要高，且整体波动趋势较为平稳。

其次看流动性。

流动性在于两个方面，申购门槛和赎回门槛。

比如一些现金管理类信托，申购门槛是100万元起步，一般人的资金根本流不进去；而我们常见的中低风险债券基金，一般会封闭运作几个月到几年不等，赎回限制多。

对比来看灵活宝，根据产品介绍，该款理财产品可以全天申购，最高申购额度达到100万元，最低仅需1分钱即可申购——门槛几乎没有。

此外，灵活宝每日赎回限额为50万元，且实时到账。相较于一般活钱理财提供的单日赎回1万元，且到账时间还要延迟，灵活宝赎回门槛也表现不错。

加之灵活宝的申购与赎回均不收取费用，其流动性算得上同行前列。

最后看便捷性。

活钱理财的第一需求的强流动性，这就要求理财产品能够打通更多支付场景，提升大家的流动体验。

但从目前来看，整个行业做得都不太乐观。国内几个大银行的理财产品，相对封闭，无法直接打通支付场景，一些互联网金融公司也只是支持自有平台的支付工具。

灵活宝算得上率先突围的。据悉，该产品不仅可以支持支付宝、微信、云闪付等，还能用于还信用卡、还房贷车贷，甚至直接投资理财、购买基金……

从狭义上来看，这几乎和我们没有参与理财的活钱使用场景差不多了。

整体来看，灵活宝在收益率、流动性、便捷性上都远胜于同行。当然，涉及到具体的理财产品选择时，我们可以把多个同类型产品放到三角模型中比较。

以下仅为示例图：

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认准加分项

谁在管理你的钱

从整个行业表现均值来看，灵活宝算得上活期理财产品中最为“灵活”的产品，并且可以作为闲钱投资的首选。

但是，在我们实际选择理财产品时，还要看到活钱理财三角模型之外的另一个关键因素——发行方。

在互联网金融快速发展的当下，不少年轻人只看到高收益却忽略了背后的发行方。到最后，金融暴雷、公司跑路等消息不绝于耳。

理财实际上是我们对自身现金流的管理和风险的管理。那么谁在管理你的钱？一定要知道。

依旧以灵活宝为例，我们要深度研究一下其背后的发行方——平安银行。

作为中国大陆12家全国性股份制商业银行之一，平安银行在2021年10月，被评估认定为国内系统重要性银行。2020年度，其在“全球银行品牌价值500强排行榜”中，更是排名到了第37位。

而从实际的服务来看，平安银行早已构建出一个金融与生活消费互联互通的新生态体系。打开平安口袋银行APP，你能发现电影、出行、买菜、快递等多个入口，几乎覆盖了人们的衣食住行、购药、购物等一站式服务。

不难看出，在平安银行强大的支撑体系下，其相关理财产品的设计和发行更为靠谱。灵活宝相关负责人就表示，未来将会加入更多优质的底层资产，适配不同理财需求的人群，提升综合理财体验。

除此之外，包括工商银行、建设银行等国有银行，老牌互金公司和券商，其实都蕴藏着深厚的金融实力。他们在理财产品的设计和发行方面，有着充分的风控模型帮助投资者规避一定风险，尽可能提升收益。

认准这些发行者，才能放心把钱交给他们管理。

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写在最后

据贝恩咨询研报，预计2021年，中国个人可投资资产总规模将达到268万亿元。这意味着国内理财行为越加普遍，如何选择一款最适合自己的理财产品，开始成为了一个大众问题。

在此，有银行资深人士建议，理财要注重以下几点：

第一，自我认知提升，多多学习财商知识，了解理财中的基本常识。

第二，合理选择投资渠道和理财产品。可以多参考具有理财经验的朋友的意见，以及多选择大品牌的理财产品。

第三，正确对待投资风险。

我们要清晰的认知，投资有风险，入市需谨慎。尽管是朋友意见、平台分析，那也只是根据过往公开数据的一种推测，不能一味将其视为投资建议。

合理安排投资资金、制定长期理财规划，才是一个合格投资者应该做的。理财是一门终生的学问，没有人能够一两句话把它讲透，更没有人能够依靠书面知识做到稳赚不赔。